La gestora británica Cinven ha cerrado con éxito su Fondo Financiero Estratégico inaugural (Strategic Financials Fund -SFF-) con 1.500 millones de euros. Fuentes del mercado indican que el importe comprometido en su nuevo vehículo responde a la fortaleza de la plataforma de servicios financieros de la firma de capital privado, propietaria, -entre otras, de compañías como MásMóvil, Tinsa, Restaurant Brands Iberia, Ufinet, Hotelbeds y Planasa en España-, y del abundante flujo de oportunidades de inversión que han despertado la confianza y el apoyo de los inversores del private equity para este fondo inaugural.
SFF focaliza su inversión en un amplio espectro de oportunidades dentro del sector de servicios financieros europeo donde Cinven ha desarrollado un amplio track record de inversión, con el foco en empresas con crecimiento constante a largo plazo y elevada generación de caja. En concreto, se centra en los negocios de seguros y reaseguros de vida y no vida, gestión de patrimonios, financiación especializada respaldada por activos, distribuidores de seguros y otros proveedores de servicios financieros de "capital light" en base a la extensa red de relaciones, capacidad de originación y experiencia de Cinven.
Primeras inversiones
El SFF ha realizado tres inversiones hasta la fecha: en marzo de 2021 invirtió en Miller, un corredor de seguros y reaseguros adquirido junto a GIC, el fondo soberano de Singapur y, en abril de 2021, compró Compre, un consolidador global especializado en pólizas de seguros no de vida, en asociación con la canadiense British Columbia Investment Management Corporation. Su última inversión, cerrada en febrero de 2022, ha sido la adquisición de International Financial Group Limited (IFGL), un proveedor líder de seguros de vida de productos de ahorro transfronterizos para clientes móviles internacionales, todavía pendiente de autorizaciones regulatorias, al fondo europeo Vitruvian Partners.
Luigi Sbrozzi, socio y codirector de la SFF, ha explicado que "SFF cuenta con una posición única como uno de los mayores grupos de capital dedicados exclusivamente a los servicios financieros en Europa. Hemos comenzado con fuerza, habiendo firmado tres inversiones de alta calidad y esperamos continuar identificando futuras oportunidades de inversión atractivas".
Cinven cuenta con una de las principales franquicias de inversión en servicios financieros para apoyar a los grandes equipos de gestión en la construcción de negocios en el sector europeo. Además de las tres inversiones de SFF, el fondo ha invertido en la alemana Viridium, un consolidador especializado en la rama de seguros de vida; True Potential, uno de los grupos de servicios financieros de más rápido crecimiento e innovadores del Reino Unido; NewDay, líder británico en finanzas de consumo; y Premium Credit, un proveedor de financiación de primas para productos de seguros comerciales y minoristas británico, entre otras.
Stuart McAlpine, managing partner de Cinven, explica que "durante más de 30 años nos hemos centrado en crear empresas de primera clase mundial con un enfoque europeo y experiencia especializada en el sector. Estamos encantados de haber levantado nuestro fondo SFF inaugural, agradecidos a los inversores a largo plazo de Cinven por su continuo apoyo y con ganas de dar la bienvenida a nuestros nuevos inversores".
