El tipo de interés medio que afrontaron las pequeñas y mediana empresas en el primer trimestre fue del 4,9%, tras el 5% del cuarto trimestre de 2023 y el 4,8% del tercer trimestre del ejercicio anterior, según revela el Indicador de Cepyme sobre la Situación de la empresas en los primeros tres meses del 2024, elaborado por el Servicio de Estudios de la confederación de empresarios. El informe desvela además que pagan la financiación más cara desde marzo de 2009 (5,3%).
Con esto, Cepyme evidencia que los tipos de interés medios acumulan tres trimestres triplicando las tasas de antes de pandemia con un 1,7%,y de la propia pandemia con un 1,6%.
Según el indicador, los costes financieros expuestos se producen por la acumulación del repunte sostenido de los costes laborales y el aumento de las cargas impositivas y burocráticas que tienen que afrontar las empresas en España. A esto, precisa Cepyme, se le suma la inflación que reduce los márgenes empresariales y deprime la inversión.
En este sentido, la confederación sostiene que la situación es particularmente dura para las pequeñas empresas que se financiaban al 5% en el primer trimestre de este año, frente al 4,8% de las medianas.
Situación de pymes
El tipo de interés de los prestamos vivos crece en términos intermensuales durante 26 meses consecutivos. En este periodo, ha pasado del 1,6% al 4,4%(cifra máxima registrada desde marzo del 2009).
La restricción crediticia, se expone al observarse que, aunque el volumen de nuevos préstamos bancarios recibidos por las pymes siguió una suave tendencia ascendente, debido a que captaron una nueva financiación por 40.200 millones de euros (eliminando el efecto de la inflación) la cifra es menor que la de cualquier trimestre entre 2015 y 2019.
La financiación nueva, por su parte, ha retrocedido un 14,8% en el caso de las firmas pequeñas y un 26,9% en las medianas, de esta forma el préstamo medio por empresa pequeña ha caído desde los 28.500 euros a comienzos de 2017 hasta los 24.300 actuales. En el caso de las empresas medianas, ha mermado desde los 443.500 euros a los 324.300 euros en el mismo periodo de tiempo.
En el último año, el tipo de interés se sitúa en el 3,67%, el menor valor registrado en cuatro trimestres. Pese a que la reducción del euribor está permitiendo el inicio de una corrección del diferencial entre el índice y los tipos de interés a los que se financian las pymes, con estas cifras, Cepyme calcula que la evolución permitirá que en el corto plazo las eventuales nuevas bajadas no se trasladen completamente a los tipos a los que se financian las pymes como reflejo del riesgo percibido por las entidades en los préstamos a empresas pequeñas y medianas.
Las solicitudes de nuevos préstamos de pymes vienen cayendo desde principios del 2023.