Madrid
Alantra ha completado su tercera inversión con su último fondo. La gestora ha tomado una participación de control en SPW Fabrics, fabricante de tejidos técnicos para ropa deportiva, de baño, laboral y aplicaciones sanitarias. La familia Parés, fundadora de la empresa, mantendrá una participación significativa en la compañía, se asociará con la división de capital privado de Alantra y seguirá involucrada en el proyecto.
Con el foco en deportes como el fútbol y el ciclismo y en la actividad de I+D, que le ha permitido desarrollar más de 200 tejidos de alto rendimiento, SPW Fabrics (Sport Wear Fabrics Argentona) ha experimentado un rápido crecimiento, manteniendo una elevada rentabilidad.
La compañía cuenta con un nivel de ingresos de aproximadamente 20 millones de euros y un amplio horizonte de crecimiento. Tiene una sólida presencia internacional y la mayor parte de sus ingresos procede de las exportaciones, principalmente a Francia, Italia y Benelux, atendiendo a clientes globales de primer nivel, como Le Coq Sportif, Puma, Adidas, Rapha, Gobik y Banana Moon.
Fernando Ortega, 'managing director' de Alantra Private Equity, señaló que "SPW Fabrics es líder en un nicho de mercado de alto valor. Nos entusiasma poder impulsar la expansión global de la compañía, junto con los fundadores y el equipo directivo, aprovechando tendencias en auge como el creciente interés por la salud y el bienestar, la tecnificación de las prendas, y la consolidación de nuevos nichos deportivos".
Estos factores, junto con la escala global y el potencial de consolidación del mercado, "posicionan favorablemente a SPW Fabrics para experimentar un crecimiento importante a futuro", añadió Ortega.
Por su parte, Carlos Parés, fundador y presidente de la firma adquirida, dijo que "en los últimos 20 años, SPW Fabrics se ha convertido en una empresa líder en el mercado europeo de los tejidos técnicos. Estamos encantados de asociarnos con Alantra para llevar a la empresa al siguiente nivel y acelerar nuestro crecimiento".
Alantra Private Equity ha sido asesorada por Bain & Company ('due diligence' comercial), EY ('due diligence' financiera, fiscal, laboral y ESG), y Fieldfisher ('due diligence' legal y documentación contractual). Los términos financieros de la transacción no fueron desglosados.
Tercera adquisición
La de SPW es la tercera operación de Alantra a través de su último fondo. La anterior, anunciada hace apenas una semana, fue la compra de otra participación mayoritaria en 13 laboratorios dentales, una transacción con la que el grupo creaba la segunda mayor plataforma en España. Los actuales directores de los laboratorios reinvirtieron en el proyecto para seguir participando en los próximos años.
La tesis de inversión se justifica en que el sector de los laboratorios dentales "representa una atractiva oportunidad de inversión dentro del mercado de la salud bucodental, valorado en unos 8.000 millones en España". Con unos 3.800 laboratorios en el país, el sector se encuentra altamente fragmentado, destacando el potencial de los laboratorios digitalizados, que se espera tripliquen el crecimiento del mercado.