Ardian negocia la venta de Índigo, su negocio de aparcamientos, al fondo francés Mirova y a junto con Meag, gestora de activos de Munich Re y Ergo. La valoración de la compañía ronda los 3.000 millones de euros, según fuentes de mercado.
Mediante esta operación, la filial de Natixis se quedaría con una participación del 35%, mientras Meag se haría con el otro 15%. Crédit Agricole, que participa en la compañía mediante su filial Predica, mantendrá su participación. El resto del accionariado será gestionado por el equipo gestor y los empleados del grupo. La operación ha sido asesorada por Linklaters.
Si la transacción llega finalmente a buen puerto, Ardian podrá salir de su accionariado tras varios intentos fallidos de venta, en los que las ofertas no llegaban al precio exigido. Es más, desde el pasado año llevaba analizando esta posibilidad tras cerrarse otras transacciones muy relevantes en el sector como la venta de Saba, la de Empark o la de la holandesa Q-Park, confiando en que esta vez lleguen a la cantidad exigida -que superaría los 3.000 millones de euros, incluyendo deuda- en línea con los múltiplos que se están pagando en el sector (unas 10-12 veces/ebitda).
Uno de los grandes operadores
Índigo es uno de los grandes operadores europeos de aparcamientos, con presencia en 16 países y más de 750 ciudades. En España, desembarcó en el año 1994 y cuenta con 41 aparcamientos distribuidos por las principales ciudades españolas (especialmente en Madrid, Cataluña, Aragón, Andalucía y País Vasco, entre otras provincias). En la actualidad, gestiona más de 5.300 aparcamientos, 2.500 kilómetros de estacionamientos en vías urbanas y 2,1 millones de plazas (en centros comerciales, empresas, universidades, aeropuertos, estaciones de tren, complejos deportivos, etc).
Cabe recordar que Ardian y Crédit Agricole -que participa en la compañía a través de su filial Predica- compraron hace dos años el 24,6% que ostentaba la francesa Vinci en la compañía, elevando su participación del 74% al 98,4%.
Los compradores
Mirova es uno de los fondos que se están mostrando más activos en España en los últimos meses. Así, ha comprado varios activos concesionales a Comsa Corporación y también ha tomado una participación del 80% en el negocio de concesiones de Copisa.
Mientras, MEAG adquirió hace apenas tres meses el mayor parque solar fotovoltaico construido en España, ubicado en Alcalá de Guadaíra (Sevilla), a Baywa r. e. El interés de la gestora de Munich Re por el sector renovable en España se remonta a 2011, cuando acordó una alianza con el fondo estadounidense KKR para adquirir el 49 por ciento de los activos operativos de T-Solar –englobados en Grupo T-Solar Global Operating Assets–, que aquel momento estaba controlada por el Grupo Isolux Corsán –I Squared adquirió la firma renovable en 2016–.
