Greening, compañía granadina de renovables, ha registrado su primer programa de emisión de bonos verdes en el MARF, el Mercado Alternativo de Renta Fija de BME, con un límite de 30 millones de euros a cinco años. El grupo, que actualizó el año pasado su plan estratégico ante un crecimiento más rápido de lo esperado sobre todo en el ámbito internacional (donde tiene el 80% del negocio, con mucho foco en Estados Unidos) diversifica así su financiación.
Con la emisión el grupo tendrá acceso a financiación a plazos de hasta cinco años, lo que le permitirá "minimizar y optimizar costes de sus fuentes de financiación, así como seguir avanzando en su plan de negocio 2024-2026 donde la compañía se marcó unos objetivos de 800 MW en operación para finales de 2026", según explica Greening en una nota.
Esta emisión tiene una calificación BBB- (Investment Grade) otorgada por Ethifinance. La firma de rating también actualizó el rating corporativo de la compañía este diciembre manteniendo su calificación "BB" con perspectiva estable. El rating de la emisión está dos niveles por encima del rating corporativo debido a la aportación de garantías de una cartera de proyectos de energía renovable y a una estructura de compromisos financieros adecuada en diferentes niveles.
Para llevar a cabo esta emisión, Greening ha contado con Renta 4 Banco, como asesor registrado del programa, entidad colocadora y agente de pagos. El despacho Montero Aramburu & Gómez-Villares Atencia también ha asesorado la operación.
Plan estratégico
Según la actualización de previsiones realizada en mayo pasado en plan estratégico 2024-2026, Greening estima alcanzar los 430 millones de euros de ingresos y elevar su cifra de ebitda hasta los 70 millones en 2026. La compañía anuncia su nueva estrategia de rotación de activos, con un objetivo de rotar hasta 450 MW entre 2024 y 2026 en parques en operación o en fase final de construcción. Debido a la mejor evolución de la cartera de generación respecto a la previsión inicial y a la nueva estrategia multi tecnología, la compañía espera alcanzar 800MW de generación propia en 2026, frente a los 500MW del objetivo inicial de 2025. De acuerdo con el nuevo plan de negocio, la comercializadora de Greening Group espera llegar hasta 700 GWh año de energía en 2026.
A cierre de 2023, la compañía multiplicó por tres su ebitda consolidado hasta los 10,2 millones de euros, y por 2,5 veces la cifra de ingresos consolidados, hasta los 100,6 millones, superando las previsiones de su plan de negocio. En ese ejercicio la compañía superó la previsión de alcanzar los 90 MW de su cartera de proyectos de generación hasta obtener una cifra muy superior de 174 MW