Si está pensando en confeccionar su cartera en renta mixta variable y fija, tanto en la zona euro como española, elija la marca 'Spain'. Si por el contrario prefiere seleccionar fondos sectoriales, centrados en emergentes o internacionales, su opción está fuera de España.
Spain is different! Así se intentaba captar turistas al final del franquismo, aunque la oferta no era la más sofisticada, al final parecía que rentaba. ¿Por qué no lo extrapolamos a los fondos con marca española? Sería una buena manera de vender a los fondos españoles.
Aunque 2010 no fue el mejor año para los fondos patrios -la crisis de la deuda soberana, así como los números rojos que registró el principal índice español, desencadenó en que los productos nacionales cerraran con una caída patrimonial del 15 por ciento-, 2011 puede cambiar el contexto que definió el pasado año.
Si usted está pensando en escoger fondos made in Spain para confeccionar su cartera de inversión, está de enhorabuena. No obstante, hay que saber bien en qué categoría quiere invertir puesto que los fondos extranjeros también tienen sus puntos fuertes. Sabiendo esto, ¿cuándo contratar un fondo español es más rentable que un fondo extranjero? En elEconomista hemos realizado una selección de los fondos españoles que mejor lo han hecho en el último lustro en su categoría y además han batido a ésta en al menos cuatro de los últimos cinco años.
A medio plazo, los fondos españoles en la categoría de renta mixta variable y renta mixta fija de la zona euro son la mejor opción. Su cartera está ofreciendo una rentabilidad mejor que la media de su categoría. Por el contrario, si usted está pensando en fondos que centren su cartera en inversión sectorial, así como en renta variable emergente y los que se invierten en valores internacionales, es mejor que se vaya fuera de nuestras fronteras para escoger el fondo más rentable.
La deuda española, una inversión
Mientras que en 2010, invertir en deuda con la marca España hacía presagiar un mal augurio, el comienzo de 2011 ha dado una tregua a la renta fija española. Esta relajación podrá ser aprovechada por fondos como Fonduxo FI. Este producto consigue una rentabilidad de más del 5 por ciento en lo que va de año, de esta forma obtiene unos números mejor que la media de su categoría -renta fija mixta euro-. Del mismo modo, Fonduxo FI se anota una rentabilidad anualizada en los últimos cinco años de más del 4 por ciento, mientras la media de su categoría alcanza solamente el 1 por ciento. En su cartera la marca España supone más del 50 por ciento del patrimonio, entre lo que destaca la apuesta por renta fija.
No obstante, en esta categoría también hay fondos que destacan en estos dos primeros meses. BK Mixto España 30FI y PlusMadrid España FI baten en lo que va de año a la media de la categoría con rentabilidades del 2,08 y 3,88 por ciento, respectivamente.
La renta variable, la ganadora
Pero si hay una categoría en la que fijarse en fondos españoles puede ser una apuesta ganadora es tanto en renta variable mixta euro, renta variable euro y renta variable España, la bandera roja y amarilla está entre las más rentables.
Dentro de los fondos que miran al Viejo Continente para conformar su cartera, en la categoría de renta variable, el fondo que sobresale es el BK Pequeñas Compañías FI. A la hora de configurar su cartera este fondo se fija sobre todo en valores ingleses. Su rentabilidad anualizada en los últimos cinco años sobrepasa el 9 por ciento. Una cifra que deja en evidencia que es uno de los fondos que mejor se ha comportado en este último lustro, ya que la media de su categoría ha perdido más de un 1 por ciento. También, si no sólo hablamos de renta variable, y nos decantamos porque en la cartera se pueda encontrar una parte de renta fija, los fondos españoles de renta variable mixta euro -los cuales están compuestos por el 70 por ciento de renta variable y el 30 por ciento de renta fija-, también arrojan buenos números y rentabilidades.
Bestinver Mixto FI, con una calificación Morningstar de cinco estrellas, bate a su categoría en cuatro de los últimos cinco años. No obstante, es de los fondos recomendados que carga una comisión de gestión más alta, un 1,50 por ciento, y su inversión mínima es de 6.000 euros. En su cartera compañías españolas como Ferrovial y CAF están entre sus principales posiciones. También confía en empresas portuguesas para confeccionar su cartera por lo que, en caso de mantenerse el rebote que está experimentando la bolsa lusa en lo que va de año, sería uno de los grandes beneficiados.
Pero si hay un fondo que, además de escoger la renta variable para realizar sus inversiones, confía en el producto español, éste es Aviva Espabolsa FI. Su cartera es cien por cien made in spain. Telefónica, CAF, Repsol están entre los valores con mayor peso en su cartera. Aunque en lo que va de año, no consigue adelantar a la media de su categoría, su trayectoría es de lo más envidiable. En los últimos cinco años su rentabilidad anualizada supera el 6 por ciento, mientras la media de su categoría apenas alcanza el 1 por ciento.
Otros fondos que, además de llevar la marca España en sus entrañas, tienen unas rentabilidades jugosas son Venture Bolsa Española FI, Bancaja Renta Variable FI y Fondo Valencia Renta Variable.
Emergentes no gracias
Como ya decíamos al principio, a los fondos españoles no se les da muy bien ajustar una cartera fijada en emergentes y que ésta sea rentable. No obstante, si se puede rescatar alguno ése es Fonespaña Emergentes FI, que se anota una rentabilidad anualizada en los últimos cinco años de más del 7 por ciento. A lo que hay que sumar que en cuatro de los últimos cinco años ha batido a la media de su categoría.
Busqueda de fondos
