Buenos dias, he traspasado mi plan de pensiones al Bestinver Global, tengo 50 años y me gustaría saber su opinión, así como si me recomiendan otro mejor. Gracias.
Hola buenos días. El Bestinver Global es un producto de calidad y está usted en buenas manos. Este fondo de pensiones replica al fondo de inversión Bestinfond que distribuye la casa Bestinver y que hemos analizado desde un punto de vista cualitativo. Incluso las comisiones son las mismas. Aquí puede usted consultar nuestra opinión detallada sobre el mismo: Bestinfond FI
Eso sí, si le quedan 15 años para jubilarse tiene que tener en cuenta que debería ir tomando un enfoque algo más conservador según se acerque dicha fecha. Este fondo invierte en renta variable de pequeñas compañías, luego es apropiado para el largo plazo y quizás le convendría invertir parte de su cartera en algún otro algo más conservador, ahora o un poco más adelante.
Recuerden que para ver las opiniones de nuestros analistas es necesario estar registrado de manera gratuita en nuestra web www.morningstar.es
¿Cuáles son las rentabilidades históricas de los planes de pensiones?
Planes de Pensiones hay de muy diferentes tipos, así que le mando la media de rentabilidad anualizada durante los últimos 10 años en las categorías principales:
Mixtos agresivos: -1.38%
Mixtos Moderados: -0.44%
Mixtos defensivos: +0.94%
Bonos Diversificados: +1.92%
RV España: -0.48%
RV Eurozona: -2.98%
El resultado no es esperanzador, pero hay que tener en cuenta que la última década ha sido muy complicada para la renta variable (con dos fuertes crisis). A muy largo plazo (que es normalmente el horizonte de inversión de un plan de pensiones) deberíamos esperar que los planes de pensiones de renta variable ofrezcan rentabilidades en torno a la media histórica de lo que ha ofrecido la renta variable, digamos 5-7% al año para ser conservadores.
Hola a los dos. Tengo 31 años y sé positivamente que nunca llegaré a cobrar del Estado. ¿Qué fondo de pensiones me recomiendan teniendo en cuenta mis años y que puedo invertir unos 2.000 euros al año?
Hola. Buenos días. Teniendo en cuenta su edad le merece la pena invertir en un plan de pensiones puro de renta variable. ¿De qué tipo? Si su intención es invertir en un solo plan, entonces elegiría un plan de pensiones de renta variable global por su diversificación. Los planes de pensiones de esta categoría que consiguen cinco estrellas en nuestro rating cuantitativo son los siguientes:
Buenos días, quisiera que me convencieran de que los fondos de pensiones no son la Gran Estafa del Siglo.
Rotundamente NO. En nuestra opinión un Plan de Pensión es un vehículo de inversión interesante y fiscalmente ventajoso. Obviamente en algunos casos las comisiones cobradas no son justificables y son demasiado altas para la rentabilidad que son capaces de generar; supongo que por ahí van los tiros de su comentario. No obstante, la clave es buscar un fondo de calidad con unas comisiones bajas que realmente le esté ofreciendo un valor añadido al partícipe. Manzanas podridas hay en todas partes, la clave es evitarlas.
Estoy invertido en el Fondo de Bankinter Dinero 4, ¿tengo riesgo de perder mi dinero si se tuviera que intervenir a España?. Muchas gracias. Un saludo
Buenos días. En realidad el Bankinter Dinero 4 es un fondo de inversión y no un plan de pensiones. Pero entiendo que la pregunta se puede aplicar igualmente a los planes de pensiones de la categoría Monetarios Euro. ¿Qué pasaría a este tipo de planes en caso de una intervención? Probablemente poca cosa. Incluso diría que los planes/fondos monetarios serían los menos afectados. Su rentabilidad depende de dos factores. Primero del nivel de los tipos de interés a corto plazo de la Zona Euro (queda por ver la repercusión sobre los tipos a corto de una hipotética intervención de un país como España) y sobre todo de las comisiones de gestión y depósito que cobran los planes/fondos. Ese es el elemento más determinante diría yo. Hay planes/fondos monetarios y de renta fija a muy corto plazo que están sufriendo rentabilidades negativas (eso sí, muy ligeras) este año debido a sus altas comisiones.
54 años y 47 años, RGA Gestión Activa, de Multicaja. ¿Qué le parece?
El RGA Gestión Activa es un plan que recibe cinco estrellas en nuestro rating Morningstar. Eso significa que se ha comportado muy bien repecto a sus competidores en términos de rentabilidad y riesgo en los últimos tres años. Además tiene un ratio de costes netos del 1% anual lo cual nos parece aceptable. Es un buen plan que puede mantener.
Buenos días. ¿Hay que estar en planes de pensiones de renta variable USA? Saludos
Buenos días. Tener una parte de la cartera en un plan de renta variable USA es desde luego una opción muy interesante, aunque también hay que tener en cuenta que si uno tiene un plan de renta variable global ya está parcialmente invertido en esta región. No hay demasiados planes/EPSV invertidos en la bolsa americana. Se los detallo a continuación e incluyo el enlace hacía la ficha de cada uno que podrá encontrar en nuestro buscador de planes de pensiones que tenemos en nuestra web:
ING Direct Standard & Poors 500 PP
En los fondos de pensiones, ¿no se debería tributar sólo por lo invertido y dejar las ganancias que tributen como los fondos de inversión?. ¿En Europa cómo se tributa?
Gracias por su pregunta que plantea efectivamente un tema espinoso. Sí. A nuestro juicio los planes de pensiones deberían tributar no sobre todo el capital retirado (y además lo hace como renta del trabajo, que no es lógico a nuestro entender) sino sobre la eventual ganancia obtenida, exactamente como los fondos de inversión.
Aparte de la bonificacion que me ofrecen, ¿qué debo mirar al contratar un plan de pensiones, sea renta fija o bolsa?.
Lo ideal sería mirar todos los aspectos que rodean al fondo de inversión: equipo de gestión, calidad de la firma que lo gestiona (en cuanto a cuidado de los intereses de los partícipes), proceso de inversión, comisiones, etc. Lamentablemente, la información disponible sobre los fondos de pensiones es todavía vergonzosamente escasa y es complicado poder valorar todos estos aspectos. En Morningstar luchamos cada día para que esto cambie. De momento, le aconsejaría mirar el precio (la comisión que le cobra el fondo) y el rating de estrellas de Morningstar (medida de la rentabilidad-riesgo pasado en relación a planes de pensiones similares, de la misma categoría). Ambas cosas están disponibles en nuestra web, donde puede comparar precios y rentabilidades por categorías.
También ha de tener en cuenta que siempre es buena una adecuada diversificación, tanto por tipo de activo como por región, divisa, firma gestora, etc; es decir, no poner todos los huevos en la misma cesta. La tendencia del inversor es muchas veces invertir en un solo plan de pensiones. Creemos que, al igual que suelen hacer los inversores en fondos de inversión, lo ideal es construir una pequeña cartera que nos ayude a diversificar riesgos.
¿Por qué el ING Direct PLAN DE PENSIONES RENTA FIJA EUROPEA era el lider de su categoria en el primer semestre y se ha derrumbado en el segundo¿. ¿Cuál puede ser su evolución en 2011?
Hay varios motivos por los cuales el Plan de Renta Fija Europea de ING Direct ha sufrido ligeras caídas en los últimos meses (algo más de un 2% en los últimos 3 meses a fecha del 30 de Noviembre). Primero es un plan que invierte en bonos con una cierta duración y recientemente la pequeña subida de tipos a largo plazo que han experimentado los mercados ha castigado a este tipo de planes de pensiones. Por otra parte el plan invierte una parte (en torno a un 15-20%) fuera de la Zona Euro por lo que también puede verse afectado por la volatilidad del mercado de divisas (la libra esterlina, en particular se ha depreciado algo más de un 1% frente al euro en estos últimos tres meses a pesar de que en noviembre ha recuperado un 4%).
¿Cuál es su opinión sobre el plan tranquilidad 10?. Tengo 64 años y pensaba aportar el máximo permitido fiscalmente (teniendo en cuenta la garantía externa de 1,401 y cotización actual de 1,315). Un saludo y muchas gracias
Hola. Buenos días. Si la pregunta va en el sentido de que quiere aportar a este plan, le diría que invertir en un plan garantizado (además después del periodo de suscripción) no es nuestra apuesta preferida, como ya hemos indicado en respuesta a otra pregunta. Si no quiere asumir ningún riesgo (pero al mismo tiempo beneficiarse de la ventajosa fiscalidad de las aportaciones a los planes de pensiones) puede elegir un buen plan monetario (con bajas comisiones de gestión los podrá encontrar en nuestro nuevo buscador de planes de pensiones: seleccionando la categoría Mercado Monetario Euro PP).
Buenos dias: Estoy a punto de traspasar mi plan de pensiones mixto defensivo (70% renta fija, 30% renta variable) a un fondo en renta fija garantizado de Bankinter. Vence el año 2020. ¿Es ahora una buena opción?. Por favor pido sinceridad 100%.
Siendo sincero al 100%, no creemos que los fondos garantizados sean la mejor opción en un plan de pensiones. Normalmente, al contratar un plan de pensiones, el horizonte que tenemos es a largo o a muy largo plazo. Invertir en un garantizado significa pagar unas comisiones altas por unas rentabilidades que en muchos casos no superan la inflación a largo plazo. Al tener un horizonte a 10, 20 o 30+ años vista, el inversor tiene capacidad para asumir algo de riesgo en cartera y de esa forma recoger las mayores rentabilidades potenciales, como pueden ser productos de renta fija, renta variable o mixtos. Lógicamente nadie nos garantiza la rentabilidad que podamos obtener pero si elegimos bien, los resultados le aseguro que serán satisfactorios.
Buenos días: Tengo la intención de cambiar el Plan Renta Plus de BBVA por Bestinver Ahorro de Bestiver. ¿Qué les parece? Un saludo
Buenos días Miguel. Me parece una buena decisión. El fondo Bestinver Ahorro es un producto de alta calidad, más barato que la media y cuenta con 5 estrellas Morningstar. El fondo invierte entre un 30 y un 75% en renta variable, aunque es de esperar que esté en la parte alta de ese rango. Por ello está en la categoría Morningstar de Mixtos Agresivos y es más arriesgado que el de BBVA que comenta. No obstante, si su plazo de inversión es largo no nos parece un problema este mayor riesgo sino más bien lo contrario.
La parte de renta variable del fondo replica al fondo de inversión Bestinfond, luego les invitó a consultar nuestra opinión sobre el mismo para hacerse una idea de los diferentes aspectos cualitativos (equipo, proceso, cartera, firma gestora, etc) de estos productos: Bestinfond FI.
Tengo mi plan en PlanCaixa RF Mixta, pues seguí la recomendación de mi oficina Caixa sobre la conveniencia de un plan de bajo riesgo. Sin embargo, este plan tiene una notable participación en DEUDA ESPAÑOLA y entiendo que ya no es de ''bajo riesgo''. Visto lo visto y dado que tengo 36 años, estoy tramitando el traspaso a Bestinver Ahorro, ya que no está nada claro que ahora RF sea más seguro que RV. Me interesaría mucho conocer su opinión sobre mi caso. Gracias.
Teniendo en cuenta que tiene usted 36 años y que por tanto le quedan unos 30 años para jubilarse, yo le animaría a tomar riesgo en su plan de pensiones. De esta forma, a 30 años vista, la probabilidad de obtener una buena rentabilidad aumenta considerablemente. El Plancaixa RF Mixta es un plan conservador, está dentro de la categoría Mixtos Defensivos de Morningstar y tiene un riesgo bastante limitado. Por su parte, el Bestinver Ahorro, es un fondo Mixto Agresivo que puede invertir hasta un 75% en renta variable. Es un producto, como ya hemos comentado anteriormente, que nos gusta.
No obstante, dado el tiempo que queda hasta su jubilación, podría incluso invertir en el Bestinver Global PP, que es un plan de 100% renta variable y que es similar al fondo de inversión Bestinfond que distribuye la casa Bestinver y que hemos analizado desde un punto de vista cualitativo. Aquí puede usted consultar nuestra opinión detallada sobre el mismo: Bestinfond FI. Lógicamente es un plan que puede sufrir caídas considerables a corto plazo, luego la clave será mantenerlo a largo plazo y no perder los nervios por turbulencias del mercado. Recuerde que no le importa lo que pase en los próximos 5 años, sino en los próximos 30. Recomendamos ir reduciendo riesgo según se acerque su momento de jubilación, y no según las condiciones de mercado en cada momento. Si trata de adivinar lo que hará el mercado en los próximos 3-5 años hay una probabilidad alta de que se equivoque y no le hará ningún bien rotar su cartera con frecuencia.
Buenos días: Tengo 33 años y poseo el plan de pensiones BBVA Plan Renta Variable actualmente en pérdidas. Mi educación financiera es más bien escasa. ¿Debería mantenerlo o traspasarlo?. Muchas gracias y Feliz Navidad. V.Vega.
Buenos días V. Vega. Supongo que se refiere al BBVA Renta Variable PP. La primera pregunta que debe hacerse es qué tipo de Plan de Pensiones necesita según su perfil. Aquí dada su edad creo que ha acertado con un producto de renta variable pura. La segunda pregunta es si ese es el mejor plan para tomar exposición a renta variable global. Es un fondo más caro que la media de fondos de pensiones de RV Global y los resultados históricos no han sido nada excepcional (3 estrellas Morningstar).
Los siguientes planes de renta variable global cuentan con 5 estrellas Morningstar (medida de la rentabilidad-riesgo histórica)
CNP Vida Horizonte Alto Rendim. PP Acc
Dentro de estos los más baratos son los de CNP. Puede intentar informarse sobre ellos a ver si le encajan; no los conocemos en profundidad.
Buenos días a ambos, me gustaría saber qué fondo de pensiones de la gestora de Santander Asset Management recomendáis actualmente. Por cierto, sólo tengo 35 años, por lo que puedo asumir bastante riesgo. Muchas gracias y Feliz Navidad.
Gracias por su pregunta. Si tuviera que contestarla indicándole un solo fondo le diría que el Santander Dividendo PP.
Soy una persona joven, en Citi me ofrecen un plan de pensiones que invierte en mercados emergentes. ¿Es una buena opción?
Hola. Buenos días. Sí nos parece una buena opción, pero sólo para una parte de su cartera. Es decir, no tendríamos toda la cartera en un plan de estas características sino que lo completaríamos con un plan de renta variable europea y de renta variable USA.
¿Recomendaría solicitar la pensión de jubilación hoy, con 61 años y más de 30 cotizados?
Buenos días. Sinceramente no puedo contestar directamente a su pregunta ya que depende de la cuantía de la pensión que le quedaría.
Lo primero feliz Navidad y lo segundo la pregunta: Tengo un Fondo de Pensiones Mixto en Mapfre: ¿Creen que es un buen producto o tengo que cambiar a otro de Renta Fija? A mi parecer estamos entre lo malo o lo peor. Gracias
Gracias por su pregunta. En realidad todo depende de su horizonte de inversión (cuando piensa jubilarse y recuperar el dinero técnicamente estos dos conceptos no son necesariamente idénticos ya que uno puede mantener su plan de jubilación incluso después de la jubilación) y del nivel de riesgo que está dispuesto a asumir. Simplificando diría que si le quedan pocos años para recuperar su dinero un plan de renta fija sería más apropiado.
A dos años para la jubilación, tengo dudas sobre el tipo de Plan de Pensión que suscribir. Dentro de Caja de Ingenieros, estoy dudando sobre el CI Mixto PP, CI Bolsa PP y CI Multigestión PP, o ¿me recomiendan otro?. Les agradeceré su orientación. Muchas gracias. Manuel.
Hola Manuel. Dado que le quedan solo dos años para la jubilación, yo no le recomendaría ninguno de esos tres. Son productos con riesgo que pueden sufrir caídas importantes a corto-medio plazo y no queremos que dentro de dos años quiera rescatar su plan y tenga que hacerlo afrontando pérdidas. Si necesariamente tiene que ser un producto de Caja de Ingenieros, yo le recomendaría el Caja Ingenieros Renta Fija, que es un producto con una volatilidad más limitada.
Despedida
Muchas gracias a todos por vuestras preguntas. Seguro que muchas se han quedado en el camino. En todo caso le recuerdo que en www.morningstar.es puede realizar comentarios o publicar sus opiniones a nuestros artículos y, por supuesto, enviarnos sus preguntas.