Telefónica ingresará 1.838 millones de euros con esta operación
La Compañía es titular de 216.269.764 acciones de Telefónica Publicidad e Información, el 59,905% de su capital social
· La oferta, dirigida al 100% de los accionistas de TPI, supone el pago de 8,50? por cada acción de Telefónica Publicidad e Información
· Dicha valoración representa una prima superior al 18% sobre el valor medio ponderado de la cotización de TPI en los tres meses anteriores al anuncio de la operación
Una vez vencido el plazo legal establecido para posibles ofertas competidoras y tras el informe favorable emitido por el Consejo de Administración de TPI el pasado martes 27 de junio, Telefónica S.A. acude hoy a la Oferta Pública de Adquisición formulada por Yell Group Plc sobre TPI, con las 216.269.764 acciones de TPI de que Telefónica era titular.
Como titular de 216.269.764 acciones de TPI, representativas del 59,905% del capital social de la compañía, Telefónica ingresará 1.838 millones de euros, lo que implica unas plusvalías netas de 1.577 millones de euros.
Al acudir a la OPA, Telefónica cumple con el compromiso de aceptación de la oferta suscrito con Yell el pasado 28 de abril, en virtud del cual, la Compañía, en calidad de accionista mayoritario de TPI, acepta la oferta y transmite a Yell la totalidad de sus acciones.
La Oferta, según ha acordado Telefónica como titular del porcentaje mínimo de aceptación exigido por Yell, está dirigida al 100% del capital social de TPI en circulación. Esto es, un total de 361.022.184 acciones de 5 céntimos de euro (0,05?) de valor nominal cada una de ellas, lo que permite que sea equitativa y accesible en las mismas condiciones a todos los accionistas que deseen enajenar su participación.
Según los términos establecidos por esta Oferta, los accionistas que acudan a la misma recibirán 8,50 euros por acción de TPI, lo que valora la compañía en más de 3.000 millones de euros. Este precio supone una prima del 18,38% sobre el valor medio de la cotización de TPI ponderado por su volumen durante los tres meses anteriores al anuncio de la operación (28/02/2006).
TPI, que cerró el año con un beneficio neto de 126,9 millones de euros, celebró su Junta General Ordinaria de Accionistas el pasado 8 de abril, donde se aprobó el reparto de un dividendo bruto por acción de 0,40 euros, cuyo pago se hizo efectivo el pasado 5 de mayo.
Próximos pasos
El plazo de aceptación de la Oferta lanzada por Yell, que se inició el pasado 23 de junio, terminará el próximo 24 de julio. Transcurrido ese período, se comunicará a la CNMV el número total de acciones que hayan aceptado la Oferta. A partir de ese momento, la CNMV informará sobre el resultado de la misma y se procederá al pago los últimos días de julio o los primeros de agosto.
Como ya se ha anunciado, la desinversión de Telefónica en TPI responde a una tendencia del sector, que en los últimos cuatro años ha visto cómo se consolidaba la segregación de los negocios de directorios europeos de las grandes empresas de telecomunicaciones.
