El grupo Eroski está a las puertas de cerrar con la banca el acuerdo definitivo para la refinanciación de la mayor parte de su deuda, que en conjunto ronda los 3.000 millones. Tras depurar una serie de "cuestiones técnicas" está previsto que este acuerdo se materialice antes del próximo 17 de enero.
A finales de julio pasado Eroski suscribió un preacuerdo con las con las ocho principales entidades financieras, que ostentan el 85% de la deuda financiera del grupo, en el que se incluían los principales términos y condiciones para la restructuración. Entonces se fijó un standstill o prórroga para evitar la exigencia de los pagos que vence precisamente el 17. Fuentes financieras han confirmado que la firma del contrato está prevista, en este sentido, para la próxima semana.
El acuerdo permitirá reestructurar la deuda en distintos tramos acordes con la generación de recursos (ebitda) sobre un total de 2.600 millones. Se establecen así cuatro tramos, atendiendo al origen de esa deuda y la naturaleza de sus garantías. Hay un tramo de deuda senior, por importe de 800 millones de euros, vinculado a la propia actividad de distribución de la compañía. Se trata de un tramo a 5 años, con unos intereses que oscilarán entre el 2,5% y 5% en función de la generación de caja.
Otro tramo de 300 millones está ligado a desinversiones para su ejecución de forma ordenada, con un periodo de carencia de seis meses. El tercer tramo, de deuda no estructural, por valor de 942 millones, se califica como deuda a largo plazo y queda ligada a la mejora del ebitda (generación de recursos) y al cumplimiento del plan de negocio acordado. La amortización de este tramo será a 5 años a un tipo medio del 3,75%, con un periodo de carencia de 12 meses.
Y el último tramo, de deuda inmobiliaria, por 563 millones, estará supeditado a los resultados de la actividad inmobiliaria de Eroski y mantiene las condiciones anteriores. También se mantienen las líneas de circulante de 375 millones.
La política de desinversiones de Eroski propició en noviembre pasado la venta del 11% de su red a Dia, en una operación valorada en 146 millones.
El acuerdo de Eroski con la banca se retrasa