Los fondos cotizados de oro registran la mayor entrada de dinero en un mes

No es sólo una cuestión de seguridad o miedo. El problema, tal y como describe el gestor de fondos suizo Tony Deden, está en la unidad de medida que utiliza la gente para medir el valor de todas estas empresas, la deuda pública, etc. Lo mejor es olvidarse del euro y el resto de “basuras monetarias” y compararlos con cosas que tengan un valor intrínseco contante y sonante. Así, si medimos el IBEX 35 en onzas de oro cotizadas en euros –al dividir la cotización del IBEX por la cotización del oro en euros nos sale el valor del IBEX en onzas de oro (1 onza = 31,10 gramos)- en el mínimo de febrero de 2009, nos sale que un índice costaba casi 9 onzas de oro. La última medición que he hecho –la del cierre del lunes- me sale que un índice IBEX cuesta 8,79 onzas de oro. Es decir, ¡sorpresa!, el IBEX medido en onzas de oro está por debajo del mínimo de febrero de 2009. Esto simplemente significa que cualquier persona que en lugar de quedarse en lo que los americanos llaman “cash”, es decir, en “líquido” y entendiendo por “líquido”, oro, ha invertido en bolsa ha perdido dinero respecto el mínimo de febrero de 2009. Claro, los que invirtieron entre mediados de 2009 –pasado julio- y el 2010, se han dejado las cejas. Sin embargo, si uno mira la cotización del IBEX en euros, pues parece que la bolsa ha subido respecto aquel mínimo de febrero de 2009. Pues nada más lejos de la realidad. El problema es que el euro no sirve para medir el valor de las cosas. Ninguna moneda oficial mide correctamente como consecuencia de la manipulación de su valor por parte de los bancos centrales. Y no olvidemos que los puntos del IBEX son una media de las cotizaciones de empresas en euros y operados con una fórmula (una constante) para darle un aspecto saludable con muchos ceros, pero a fin de cuentas, euros. Por último, el oro en euros está ya rondando los 1.120 EUR/onza y en libras a punto de alcanzar la cifra histórica y psicológica de los 1.000 GBP/onza. En dólares también roza máximos intra día –no el de cierre, que ya lo ha superado- en los 1566 USD/onza. Ahí estamos. ¡Hay de aquel que tenga mucho papel! Luego vendrán los envidiosos a insultar a Jim Rogers, como si no hubiese avisado de lo que venía y como ponerse a salvo. Ah, y simplemente pongo los precios del oro para que se vea la depreciación constante de estas monedas y no para medir el valor del oro.

Buenos días. Encontré un artículo sobre la relación de proporcionalidad que existe entre el oro y la plata en un blog de una revista en internet. Este es el enlace: http://www.religionenlibertad.com/articulo.asp?idarticulo=13132. Está muy bien documentado y contiene un método de cálculo sencillo para controlar cuando entrar y salir de la plata que, por lo visto, es muy volátil y más difícil de invertir que el oro. Por lo visto, también puede ser más lucrativo. Ahí lo tenéis en el enlace.

#Para Jaime, comentario 1. He entendido parte de lo que has dicho. Concretamente cuál sería la otra opción para no disponer de papel. ¿Te refieres a oro físico, a fondos que inviertan en oro...? ¿Cuál es la recomendación de Jim Rogers?

Seguro que ahora toda esa basura dira " especuldores especuladores " y mientras ellos tocandose los cojones a ver si se lo regalan todo QUE PANDA DE HOLGAZANES Y MALEANTES HAY EN ESTE PAIS

Para número 3: Por lo general, la recomendación es mantener un tercio del ahorro en metales preciosos. Ese tercio, lo mejor, a su vez, es diversificarlo. Puede ser físico, ETF, certificados de depósito, etc. Mi opción personal son los certificados de depósito porque ofrecen protección política e internacionalización del ahorro. Así, si tienes una cuenta en GoldMoney, en BullionVault, en SuissGold o Perth Mint, puedes disponer de oro físico pero guardado en una caja de seguridad internacional. Con GoldMoney puedes elegir entre una caja en Suiza, otra en Londres y otra en Hong Kong. El sistema está sujeto a un contrato con el compromiso de que la empresa o bien te guarda los productos que tú has comprado en su caja de seguridad –caso de SuissGold- o bien mantienen los que se llama “unallocated”, que significa que tú eres dueño de una porción del metal que la empresa guarda en lingotes grandes –más de 12 kg- a favor de sus clientes. Con estos sistemas tienes acceso a oro, plata, paladio, y platino, básicamente. Es más seguro, está más auditado y controlado que los ETF –fondos cotizados de los que hablan en este artículo-. Los EFT están bastante bien, también, pero yo me fio menos y tengo menos proporción de ETF, aunque tengo algo. Los hay en Europa y los hay en EEUU y Canadá. Los ETF se compran como las acciones, pero ojo, no es oro físico sino la una participación sobre un fondo. Los ETF y dependiendo de las comisiones de tu bróker, permiten especular, hacer intra día, etc. El oro físico no es para especular, puesto que la comisión suele ser más alta. Luego están los certificados de Perth Mint, que es la fábrica de moneda oficial de la ciudad de Perth. Es un organismo público de la ciudad de Perth en Australia. A muchos españoles, eso de tener oro en las antípodas les suena como una locura. Sin embargo, es un organismo oficial. Muchísimos australianos, americanos y asiáticos tienen allí su oro. El problema de Perth Mint es que el certificado es físico –es de papel y no una cuenta electrónica como la de los bancos, que es lo que utilizan GoldMoney, BullionVault y SuissGold- y tiene un mínimo de unos 5.000 dólares australianos, si no me equivoco. El otro problema de Perth Mint es su distribuidor en España. Ni te doy el nombre de una empresa que distribuye algo y ni siquiera lo tiene incluído en su página web de manera visible. La mejor opción es comprar a través de otro distribuidor de la UE. Luego están las acciones de mineras. Lo mejor es suscribirse al confidencial de Caseys Research. Vale 35 dólares por año y tienen recomendaciones muy argumentadas, análisis financieros, ratios, etc., sobre las mejores mineras, cómo invertir en el TSX (bolsa de Toronto), etc. Aquí tiene una buena cantidad de información. Como siempre, en el tema del oro no hay nada seguro. Si es físico, te lo pueden robar; si es una cuenta “allocated” o “unallocated”, la empresa puede ser un pufo; etc. Pero igual con las acciones. ¿Quién asegura que el intermediario no es un pufo y va a salir corriendo con la pasta? Y el papel. ¿Qué están haciendo los Estados con las monedas oficiales? Un puñetero fraude de tamaño colosal. Así que lo mejor, diversificar riesgos.

Para numero 3: Ah, la recomendación de Jim Rogers es tener exposición a las materias primas. Va más allá del oro o los metales. Invierte en arroz, azúcar, maíz, petróleo, carbón, etc. Este mercado solo hay tres opciones: futuros –muy técnico-, ETF sobre materias primas, y acciones de los productores de estas materias primas (mineras en caso de carbón o metales, etc.).

El papel fiat es deuda. Los especuladores son aquellos que pretenden conseguir siempre un incremento en sus abultadas cuentas a costa de lo que sea. Incluso exigiendo el empobrecimiento de aquellos que ni pudieron decidir si querían asumir más esa deuda, dictadura partitocrática lo llaman. Si unos pocos crean el dinero de la nada, a alguien se le puede ocurrir devolverle lo mismo al prestamista usurero: sacos de confetti sin sustento alguno. Por eso el oro y los metales preciosos son el único dinero real.

En momentos como éste es cuando echo de menos que no exista la pena de muerte para ciertos individuos.:

"creemos que el oro ha alcanzado su precio máximo, por eso vamos a vender el 50% del oro del banco de españa para recomprarlo cuando esté mas barato". Pedro Solbes. Ministro de economía

La moneda desde tiempo inmemorial ha sido manipulada. Siempre es mejor tener cosas que indudablemente tengan un valor intrínseco. El oro, un terreno, propiedades. Eso siempre valdrá aunque fluctue su valor con el tiempo. La moneda puede ser un papel sin valor.

Muchas gracias a Jaime por la información