Ibercaja obtiene un beneficio neto de 72,3 millones de euros, el 3,7% más

En el primer semestre de este año, el beneficio neto de la entidad ha crecido el 3,7% en comparación con el mismo período de 2015. Además, la entidad ha formalizado más de 2.500 millones de euros en nuevas operaciones de financiación a familias y empresas, con un aumento del 31%, y la tasa de morosidad se sitúa en el 8,7%, estando por debajo del promedio del sector.

Ibercaja ha obtenido un beneficio neto de 72,3 millones de euros entre enero y junio de 2016, lo que representa un crecimiento interanual del 3,7%.. El beneficio antes de impuestos ha sido de 102,8 millones de euros, un 4,2% más que en el primer semestre de 2015.

Estos resultados se han alcanzado dentro de un contexto de tipos de interés en niveles mínimos y se deben, en gran parte, al dinamismo de la actividad con clientes, tanto en la vertiente crediticia con empresas y familias, y a la gestión del ahorro a través de productos fuera de balance (fondos de inversión, planes de pensiones y seguros de ahorro).

El margen de intereses obtenido en el primer semestre de 2016 ha sido de 277,7 millones de euros, un 17,1% inferior al registrado entre enero y junio de 2015, como consecuencia de la presión que produce el entorno de tipos de interés y de la menor aportación del negocio mayorista.

En el caso del margen de intereses minorista, procedente de la actividad con clientes, se mantiene prácticamente estable en este semestre en comparación con los primeros seis meses de 2015.

El margen de intereses del segundo trimestre ha sido de 142 millones de euros, un 4,1% superior al del primer trimestre del año (136 millones de euros).

Las comisiones netas se ubican en 165,4 millones de euros en el acumulado del semestre, lo que representa un 0,9% interanual más. Los cobros por servicios no bancarios, en particular los vinculados con la gestión de productos fuera de balance, aumentan hasta los 79,2 millones de euros, lo que supone un 8,2% interanual más.

Los resultados por operaciones financieras (ROF) alcanzan los 135,1 millones de euros, un 43,5% más que en el primer semestre de 2015 gracias a la realización de plusvalías en la venta de carteras.

La rúbrica de otros resultados de explotación genera 65,7 millones de euros entre enero y junio, más que duplicando la contribución del primer semestre de 2015, puesto que este año se ha materializado una plusvalía con el traspaso a AKTUA de la filial de gestión y comercialización de inmuebles de la Entidad que tuvo lugar en febrero.

Los gastos de explotación (312,9 millones de euros) son muy similares en este semestre (+0,6% interanual), en línea con la expectativa de estabilidad de la base de costes prevista para 2016.

Como resultado de una base de ingresos que crece un 5,0% interanual y unos costes estables, el beneficio antes de saneamientos registra un incremento del 9,4% hasta alcanzar los 331 millones de euros en el semestre.

En estos seis meses, Ibercaja ha dotado provisiones por un importe de 230,4 millones de euros, de las cuales una parte relevante son prudenciales y constituyen la aplicación del ROF y los resultados extraordinarios derivados del acuerdo con AKTUA logrados en el semestre.

Además, en este período, la entidad ha intensificado su apuesta por el crecimiento en crédito, formalizando 2.520 millones de euros en nuevas operaciones a lo largo del semestre, lo que representa un 31,2% más que en el mismo período del año anterior.

Este comportamiento se ha apoyado, principalmente, en dos segmentos: la financiación para pymes con 1.468 millones de euros y un incremento del 23,7% interanual e hipotecas a familias para la adquisición de vivienda con 453 millones de euros y un incremento del 74% interanual.

Los recursos de clientes administrados por la red comercial se cifran en 50.192 millones de euros en junio, lo que supone un avance interanual del 1%. Por su parte, el volumen gestionado en productos fuera de balance (fondos de inversión, planes de pensiones y seguros de ahorro) crece un 3,2%, mientras los saldos en ahorro vista se incrementan en un 18,6% con respecto a junio de 2015.

Riesgo y solvencia

El ratio de morosidad ha descendido desde el 10,3% en junio de 2015 hasta el 8,7% al cierre del primer semestre de 2016. El volumen de activos dudosos ha disminuido un 18,5% interanual (-30,9% interanual en el segmento de la mora inmobiliaria). Por su parte, la tasa de cobertura de la morosidad se eleva al 53% en junio de 2016.

La venta de inmuebles adjudicados sigue su trayectoria ascendente, con un volumen de ingresos de 117 millones de euros entre enero y junio de este año (+16% interanual), que han generado 9 millones de euros de plusvalías.

El ratio de solvencia CET 1 (Fully Loaded) se sitúa en el 10,28% a junio 2016, 54 puntos básicos más que al cierre de 2015. Por su parte, el coeficiente de solvencia CET 1 (Phase In) se sitúa en el 12,12%, lo que supone una mejora de 17 puntos básicos en el primer semestre frente a diciembre de 2015. Mientras, el ratio de capital total asciende al 14,38%, incluyendo la emisión de deuda subordinada ejecutada en julio de 2015.

Los activos líquidos disponibles se sitúan en 9.750 millones de euros, un volumen equivalente al 17% del activo total de la entidad, sin que además haya vencimientos de deuda mayorista significativos en el segundo semestre de 2016. Los ratios LCR y NSFR se sitúan en el 210% y el 122%, respectivamente, en ambos casos entre los más elevados del sector.

Crédito

El segundo trimestre de 2016 se convierte en el punto de inflexión de la evolución del crédito bruto normal (no dudoso), puesto que aumenta un 1% trimestralmente respecto a marzo 2016, ascendiendo a 31.266 millones de euros al cierre del semestre.

Esta evolución se corresponde con el crecimiento del volumen de crédito normal (no dudoso) a empresas productivas (no inmobiliarias), que durante los 6 primeros meses del año ha aumentado un 7,2% interanual. Adicionalmente, el saldo de crédito al consumo ha experimentado un crecimiento del 0,6%.

En términos interanuales, el crédito bruto a clientes registra un descenso del 3,5%, inherente al proceso de reducción del endeudamiento del sector privado en España. La trayectoria global del crédito bruto a clientes ha estado condicionada por la reducción del crédito dudoso, que ha disminuido un 18,5% con respecto a junio de 2015, mientras que el crédito normal (no dudoso) ha caído únicamente ya un 1,7%.

En el primer semestre de 2016, Ibercaja también ha formalizado 2.520 millones de euros en nuevos préstamos y créditos, un 31,2% más que en el mismo periodo del año anterior. Adicionalmente, la financiación de capital circulante durante los 6 primeros meses del año alcanza los 2.129 millones de euros, un 24,9% más que en el mismo periodo de 2015.

En la financiación hipotecaria destacan los 453 millones de euros rubricados para la compra de viviendas, un 74% más por la gradual recuperación del mercado residencial español y la campaña hipotecaria puesta en marcha por la entidad.

Ibercaja también ha financiado proyectos de inversión y de necesidades de circulante de las pymes españolas con 1.468 millones de euros en nuevas operaciones para actividades productivas, un 23,7% más en términos interanuales. Esta cifra equivale al 58% de las nuevas formalizaciones totales de crédito en el semestre.

Recursos de clientes

A pesar del marco de tipos de interés nulos (e incluso negativos) y la volatilidad en los mercados financieros, los recursos de clientes minoristas que gestiona Ibercaja se han situado en 50.192 millones de euros, un 1% más que en junio de 2015.

Las posiciones de los clientes en productos fuera de balance han aumentado un 3,2% interanual. En concreto, el saldo administrado mediante acuerdos de gestión de carteras de clientes ha superado los 3.000 millones de euros, lo que supone un tercio de los activos bajo gestión en fondos de inversión, registrando un 23,3% de crecimiento interanual. Por su parte, los saldos gestionados en ahorro vista progresan también un 18,6% en junio de 2016 con respecto a la misma fecha del año anterior.

En los seis primeros meses del año, Ibercaja ha logrado avances en la cuota de mercado nacional de los principales productos de desintermediación: +14 puntos básicos en fondos de inversión hasta el nuevamente histórico 4,20%; 8 puntos básicos en fondos de pensiones hasta el 5,75%; y 8 puntos básicos en seguros de ahorro hasta el 3,70%.