eDreams aprovecha la bajada de tipos para refinanciar 375 millones en bonos

eDreams Odigeo ha cerrado la emisión de 375 millones de euros en bonos sénior garantizados, según ha informado este miércoles la agencia de viajes online. La compañía prevé que la liquidación de los nuevos bonos se efectúe el próximo 27 de junio y sirva para amortizar íntegramente los bonos suscritos en 2022, como avanzó el director financiero de eDreams, David Elizaga en declaraciones a elEconomista.es.

Los nuevos bonos devengarán un cupón del 4,875% anual, una cifra que supone una reducción "sustancial" de más de 300 puntos básicos en el diferencial de crédito de eDreams. Este recorte ha sido posible gracias a la bajada de tipos del último año. Para hacerse una idea, los bonos lanzados hace tres años tenían un cupón anual al 5,5% de interés fijo y con vencimiento en julio de 2027.

Asimismo, la agencia de viajes online ha asegurado que este cupón marca además "un hito en el mercado". Con su calificación 'B+', eDreams resalta que ha logrado el cupón más bajo en el mercado europeo de los últimos cuatro años entre todas las empresas con calificación crediticia 'B'.

Los nuevos bonos vencerán en 2030, extendiendo así el plazo de la deuda de la compañía en más de tres años.

Operación paralela

Asimismo, eDreams ha refinanciado su línea de crédito Revolving Super Sénior, que ahora cuenta con un importe de 185 millones de euros, frente a los 180 millones anteriores y un vencimiento ampliado.

"Estamos muy satisfechos con la finalización exitosa de esta refinanciación, que ha contado con una fuerte demanda por parte de los inversores y ha logrado condiciones más favorables", ha destacado Elizaga.

La agencia de viajes digital registró un beneficio neto de 45,1 millones de euros en su año fiscal 2025, finalizado el pasado 31 de marzo. Las ganancias cosechadas fueron un 39% superiores a las del ejercicio anterior, cuando la empresa se anotó 32,4 millones en positivo y abandonó las pérdidas contabilizadas en 2023.