El Corte Inglés completa una emisión de bonos de 500 millones: la demanda multiplica por siete la oferta
- La empresa cuenta ya con el grado de inversión de S&P y Fitch
- El Corte Inglés crece un 5,4% y logra los mejores resultados desde 2009
Javier Romera
El Corte Inglés ha completado la colocación de bonos senior por importe de 500 millones de euros. La fuerte demanda recibida, que ha superado en aproximadamente siete veces la oferta, ha puesto de manifiesto, según la compañía, la confianza de los inversores en El Corte Inglés que ha contado con el apoyo de la comunidad inversora tanto nacional como internacional.
La emisión, dirigida a inversores cualificados, se ha realizado a siete años con vencimiento en junio de 2031. Con un cupón anual del 4,25%, esta operación supone la primera emisión llevada a cabo por la compañía con rating corporativo de grado de inversión o investment grade por parte de las agencias de crédito Standard & Poor's y Fitch. El Corte Inglés ha explicado en una nota que "la emisión permitirá a la compañía diversificar sus fuentes de financiación y los fondos se utilizarán para necesidades generales corporativas".
La operación se ha articulado con el apoyo de siete bancos colocadores: Bank of America, BNP Paribas, Crédit Agricole CIB, Deutsche Bank, JP Morgan, Grupo Santander y Société Générale. A ellos se han sumado otras nueve entidades participantes -Barclays, BBVA, CaixaBank, Citigroup, Goldman Sachs, Intesa Sanpaolo, Kutxabank-Norbolsa, Sabadell y Unicaja-Kenta Capital- participando como abogados de la operación Linklaters y Cuatrecasas, además de A&O Shearman.
El Corte Inglés ha logrado en el ejercicio 2023-24 los mejores resultados ordinarios desde 2009 -han sido 359 millones, un 73,7% más- con crecimientos en las principales áreas de actividad. El resultado neto ha sido de 480 millones de euros, pero no es comparable al del año anterior debido a los fuertes ingresos extraordinarios registrados entonces tras la entrada de Mútua.
La compañía ha obtenido en el ejercicio, cerrado a 29 de febrero de 2024, un volumen global de ingresos de 16.333 millones de euros, lo que supone un incremento del 5,4% respecto al ejercicio anterior. La mayor parte de este volumen corresponde a la división de retail, con 12.845 millones de euros, un 3,8% más sobre 2022-2023. La evolución positiva de las distintas áreas de actividad ha permitido a El Corte Inglés elevar asimismo el ebitda hasta los 1.081 millones de euros, es decir, un 13,6% más que en el ejercicio precedente. "