El Santander reabre el mercado de cédulas en Portugal
Totta, filial lusa del Santander, ha realizado una emisión por importe de 1.000 millones de euros en cédulas hipotecarias -covered bonds- a siete años con un precio de 62 puntos sobre mid-swap, según confirmaron a Ep en fuentes de la entidad.
La operación suscitó una demanda de 1.400 millones de euros, canalizada a través de peticiones por parte de 80 inversores, el 40 por ciento de ellos procedentes de Alemania y Austria, mientras que otro 20 por cietno provino de Francia y de los países del Benelux.
La transacción supone la reapertura del mercado de cédulas hipotecarias en Portugal, puesto que es la primera emisión sindicada desde octubre de 2015. Además, la emisión es la que cuenta con el vencimiento a plazo más largo realizada por Santander Totta hasta la fecha.
La colocación se produce dos días después de que el Santander tuviera que reducir una emisión de preferentes convertibles por las condiciones del mercado, tras la convocatoria de elecciones en Reino Unido.