ArcelorMittal recibe la aprobación para formular una oferta para la adquisición con pago en metálico del 34,7% de las acciones de Acindar en circulación

(SE PROHÍBE LA DIFUSIÓN DEL PRESENTE COMUNICADO EN CANADÁ, JAPÓN Y
AUSTRALIA)

ArcelorMittal ("ArcelorMittal" o "la Sociedad"), el principal
productor siderúrgico mundial, anuncia hoy que la Comisión Nacional de
Valores ("CNV") de Argentina ha aprobado su oferta para la adquisición
con pago en metálico de la totalidad de las acciones de Acindar (BASE:
ACIN AR) en circulación que ArcelorMittal no posee actualmente (dichas
acciones representan el 34,7% de las acciones en circulación), según
lo anunciado el 2 de octubre de 2007 (la "Oferta"). La Sociedad posee
actualmente una participación del 65,3% en Acindar, a través de su
filial ArcelorMittal Brasil S.A. La Oferta será formulada directamente
a los accionistas de Acindar por Arcelor Spain Holding, S.L., filial
participada al 100% por ArcelorMittal.

El periodo ordinario de validez de la Oferta será de veintiún (21)
Días Laborables, comenzando el día 21 de diciembre de 2007 y
finalizando a las 15.00 horas del día 24 de enero de 2008. Asimismo,
de conformidad con el reglamento de la CNV, aquellos accionistas que
no hayan aceptado la Oferta durante el citado periodo ordinario de
validez dispondrán de un periodo adicional de cinco (5) Días
Laborables durante el cual podrán aceptarla; dicho periodo adicional
concluirá a las 15.00 horas del día 31 de enero de 2008 (la "Fecha de
Expiración"). Por consiguiente, la Oferta expirará en la Fecha de
Expiración, salvo en caso de que ArcelorMittal decida prorrogar la
Oferta según lo permita la legislación aplicable y supeditado a la
obtención de las autorizaciones reglamentarias. En caso de que
ArcelorMittal decida ampliar el periodo de validez la Oferta, y
supeditado a las disposiciones de la legislación aplicable, la Fecha
de Expiración será la nueva fecha y hora de expiración de la Oferta
(la "Fecha de Expiración Prorrogada").

ArcelorMittal ofrece a los accionistas de Acindar 5,75 pesos
argentinos (ARS) en metálico, equivalentes a 1,83 dólares (USD) a
fecha 20 de diciembre de 2007, por cada acción de Acindar aportada a
la Oferta, lo que representa una prima del 19,5% con respecto al
precio de las acciones de Acindar al cierre de la sesión bursátil del
1 de octubre de 2007. La participación del 34,7% corresponde a
297.627.977 acciones de Acindar a fecha 20 de diciembre de 2007 y
representa un valor potencial total de la operación de 1.711 millones
de pesos argentinos (ARS), equivalente a 546 millones de dólares (USD)
a fecha 20 de diciembre de 2007. Se prevé que la operación se financie
íntegramente con recursos en metálico.

La operación resulta estratégicamente beneficiosa para Acindar,
dado que se convertirá en un elemento clave de la estrategia de
ArcelorMittal en el área de los productos largos y constituirá una
plataforma que permitirá al Grupo potenciar su crecimiento y
aprovechar nuevas oportunidades en Latinoamérica.

Refiriéndose a esta operación, Lakshmi N. Mittal, President del
Consejo de Administración y Presidente de la Dirección General de
ArcelorMittal, declaró: Nos complace sobremanera que la CNV haya
aprobado nuestra oferta para la adquisición de las acciones restantes
de Acindar y estamos convencidos de que el pago en metálico ofrecido
resultará atractivo para los accionistas minoritarios. ArcelorMittal
percibe un gran potencial en el mercado del acero en Latinoamérica y
esta oferta refleja nuestro compromiso, no sólo con Acindar y
Argentina, sino también con el conjunto de la región.

JP Morgan actúa como arranger exclusivo, dealer manager y Agente
(Agent) de la Oferta, BBVA Banco Francés actúa como Co-Agente
(Co-Agent) de la Oferta y Bruchou, Fernández Madero & Lombardi actúa
como asesor jurídico de ArcelorMittal en el marco de la Oferta.

Información sobre ArcelorMittal

ArcelorMittal es el mayor productor siderúrgico mundial, con una
plantilla de 320.000 trabajadores en más de 60 países. La compañía
agrupa a los productores siderúrgicos número uno y número dos
mundiales, Arcelor y Mittal Steel.

ArcelorMittal ocupa una posición de liderazgo en todos los
principales mercados mundiales, incluyendo el automóvil, la
construcción, los electrodomésticos y los envases. Dispone de una
destacada posición en materia de I+D y tecnología, así como de
sustanciales recursos propios de materias primas y excelentes redes de
distribución. Cuenta con instalaciones industriales en 27 países de
Europa, Asia, África y América, lo que le permite estar presente en
todos los mercados claves del acero, tanto en economías desarrolladas
como en mercados emergentes. La compañía se ha fijado el objetivo de
desarrollar su posición en China e India, mercados que en ambos casos
presentan un elevado crecimiento.

Los resultados financieros pro forma de ArcelorMittal
correspondientes a 2006 arrojan una cifra de negocio conjunta de
88.600 millones de dólares, con una producción anual de 118 millones
de toneladas de acero bruto, lo que representa en torno al 10% de la
producción mundial de acero.

Las acciones de ArcelorMittal cotizan en los mercados bursátiles
de Nueva York (MT), Ámsterdam (MT), París (MTP), Bruselas (MTBL),
Luxemburgo (MT) y en las bolsas españolas de Barcelona, Bilbao, Madrid
(MTS) y Valencia.

Información sobre Acindar

Acindar es la mayor sociedad siderúrgica cotizada en bolsa en
Argentina. Acindar es actualmente una filial participada al 65,3% por
ArcelorMittal. Las acciones de la sociedad cotizan en la Bolsa de
Buenos Aires desde 1948.

Proyecciones a futuro

El presente documento puede contener información o declaraciones
sobre proyecciones a futuro relativas a ArcelorMittal y sus filiales.
Dichas declaraciones incluyen proyecciones financieras y estimaciones,
así como los supuestos en que se basan, declaraciones referidas a
planes, objetivos y expectativas relativas a operaciones, productos y
servicios futuros, y declaraciones relativas a rendimientos futuros.
Las proyecciones a futuro pueden identificarse por términos como
"creer", "esperar", "prever", "objetivo" u otras expresiones
similares. Aunque la dirección de ArcelorMittal entiende que las
previsiones reflejadas en estas proyecciones a futuro son razonables,
se advierte a los inversores y titulares de valores de ArcelorMittal
que las proyecciones a futuro están sujetas a numerosos riesgos e
incertidumbres, muchos de los cuales son difíciles de prever y son
generalmente ajenos al control de ArcelorMittal. Debido a dichos
riesgos e incertidumbres, los resultados y evoluciones reales podrían
ser sustancial y adversamente diferentes de lo indicado, explícita o
implícitamente, o previsto en las citadas proyecciones a futuro. Estos
riesgos e incertidumbres incluyen los descritos o identificados en los
documentos que ArcelorMittal o sus entidades predecesoras (incluyendo
Mittal Steel Company N.V. ("Mittal Steel")) han presentado o puedan
presentar ante el organismo regulador de los mercados financieros de
los Países Bajos, ante el organismo regulador de los mercados
financieros de Luxemburgo (Commission de Surveillance du Secteur
Financier) y ante la Securities and Exchange Commission ("SEC") de
Estados Unidos, incluyendo el Informe Anual de Mittal Steel presentado
en el formulario 20-F ante la SEC. ArcelorMittal no asume el
compromiso de mantener públicamente actualizadas sus proyecciones a
futuro, ni a raíz de nuevas informaciones o sucesos futuros, ni por
otros motivos.

Información importante

La oferta de adquisición de las acciones de Acindar Industria
Argentina de Aceros S.A. ("Acindar") se dirigirá a la totalidad de
titulares de acciones de Acindar con domicilio en Argentina. Asimismo,
los titulares de acciones de Acindar residentes en otros países podrán
participar en dicha oferta, siempre que la legislación y las
normativas aplicables en su jurisdicción así lo permita.

Ninguna copia del presente documento ha sido ni será distribuida
en Canadá, Japón o Australia ni enviada a dichos países.

"El comunicado en el idioma original, es la versión oficial y autorizada del mismo. La traducción es solamente un medio de ayuda y deberá ser comparada con el texto en idioma original, que es la única versión del texto que tendrá validez legal".