Grifols cierra la financiación para la compra de Talecris
Grifols ha cerrado su emisión de bonos por 1.100 millones de dólares (840 millones de euros) y completa así "con éxito" todos los tramos de la estructura financiera prevista para comprar Talecris.
Tras esta emisión y financiación sindicada a largo plazo de 3.400 millones de dólares, Grifols ya dispone de los 4.500 millones de dólares necesarios para cerrar la compra de la estadounidense Talecris, explica la empresa en un comunicado remitido a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).
Los bonos han sido suscritos íntegramente por inversores cualificados en Estados Unidos y otros países, explica la compañía, y cuentan con un cupón anual del 8,25%. La demanda final ha contado con una fuerte sobre-suscripción.
De esta forma, el grupo español completa todos los tramos de la estructura financiera planteada y cumple con otra de las fases del calendario previsto para finalizar la transacción, que está pendiente de aprobar por parte de las autoridades de competencia norteamericanas.
La compañía prevé que una vez se materialice la compra de Talecris, su nuevo nivel de apalancamiento supondrá un ratio de deuda financiera neta sobre EBITDA en torno a cinco veces, si bien las "importantes" sinergias operativas que se esperan generar y el incremento de los flujos de caja a corto plazo tras la integración, permitirán reducirlo rápidamente.
De hecho, la empresa estima que en 2012 dicho ratio se reducirá hasta tres veces EBITDA y en 2014 Grifols retornaría a sus niveles actuales de endeudamiento, que se sitúan en torno a dos veces.