Premios Morningstar 2012: los mejores fondos de inversión y los que más valor aportan

Ayer, 23 de febrero de 2012, en el Hotel Villamagna, tuvo lugar la ceremonia de entrega de los Premios Morningstar 2012. El objetivo de los Premios Morningstar es elegir aquellos fondos, planes de pensiones y entidades gestoras que más valor han aportado a los partícipes no solo durante el año 2011 sino también en los últimos cinco años.

Los Premios Morningstar son premios anuales, pero no están basados exclusivamente en la rentabilidad obtenida en el año 2011. La metodología sobre la que se fundamentan los Premios Morningstar tiene una doble vertiente.

Los fondos galardonados deben presentar unas sólidas rentabilidades ajustadas al riesgo tanto en el año 2011 como en los últimos tres y cinco años. Además, para evitar que la rentabilidad obtenida en un periodo concreto afecte excesivamente al resultado global, Morningstar también exige que dicho fondo haya conseguido un resultado por encima de sus competidores en al menos tres de los últimos cinco años.

Según Javier Sáenz de Cenzano, Director de Análisis de Fondos para Morningstar, "pensamos que con esta combinación los premios recompensan a aquellos fondos que han obtenido buenos resultados en el último año, y que a la vez han mostrado una consistencia a largo plazo, en función del riesgo asumido".

En segundo lugar Morningstar ha aplicado un filtro cualitativo para elegir a los ganadores, basándose en el trabajo del equipo de analistas cualitativos que tiene repartido Morningstar por toda Europa.

El análisis cualitativo de fondos ha sido el pilar principal de Morningstar desde hace más de 20 años y tiene como único objetivo ayudar a los inversores y asesores financieros a tomar mejores decisiones de inversión.

Este análisis cualitativo se instrumenta en cinco pilares fundamentales que creemos de gran relevancia: el Personal (valoración de la calidad del equipo gestor), el Proceso (evaluación de la estrategia de inversión), la Firma Gestora (evaluación de la cultura corporativa y calidad de la gestora), el Performance (análisis de la rentabilidad-riesgo del fondo) y el Precio (análisis de los gastos totales del fondo).

Morningstar ha otorgado este año tres tipos de premios: premios a los mejores fondos de inversión, premios a las mejores gestoras de fondos y premios a los mejores planes de pensiones. Estos son los ganadores en cada categoría:

Mejores fondos de inversión

ING (L) Patrimonial Aggressive - Mixto Agresivo Euro

Bankia Mixto Renta Fija 15 FI - Mixto Defensivo Euro

Carmignac Patrimoine E - Mixto Moderado Euro

Espinosa Partners Inversiones FI - Mixto Flexible Euro

iShares Barclays Cap Euro Gov Bd3-5 (IE) - Renta Fija Euro

EDM-Ahorro FI - Renta Fija Euro Corto Plazo

Aberdeen Global Asian Smaller Cos D2 - RV Asia

Vontobel Emerging Markets Eq B - RV Emergente

MFS Meridian Europ Value A1 EUR - RV Europa Capitalización Grande

Franklin European Growth N Acc ? - RV Europa Cap. Mediana y Pequeña

Lyxor ETF MSCI EMU Growth - RV Zona Euro Capitalización Grande

Vontobel Global Value Equity B - RV Global Capitalización Grande

BGF Global SmallCap E2 USD - RV Global Capitalización Pequeña

Aberdeen Global Japanese Equity A2 JPY - RV Japón Capitalización Grande

Aberdeen Global Latin America Equity S 2 - RV Latinoamérica

Aviva Espabolsa FI - RV España

Lyxor ETF Dow Jones IA D - RV USA Capitalización Grande

Franklin US Sm-Md Cap Growth N Acc $ - RV USA Cap. Mediana y Pequeña

Mejor gestora de fondos

Threadneedle Asset Management - Mejor Gestora Renta Variable Gama Amplia

MFS Investment Management - Mejor Gestora Renta Variable Gama Mediana

AXA Investment Managers - Mejor Gestora Renta Fija Gama Amplia

Janus Capital Group - Mejor Gestora Renta Fija Gama Mediana

Threadneedle Asset Management - Mejor Gestora Global

Mejores planes de pensiones

Futurespaña Renta Variable PP- RV España

Unnim Pensions RV1 PP - RV Euro

Mapfre Europa PP - RV Europa

Caja Ingenieros Multigestión PP - RV Global

Bestinver Ahorro PP - Mixtos Agresivos

Barclays Pensión 50 PP - Mixtos Moderados

Ibercaja Pensión Patrimonio Dinámico PP - Mixtos Defensivos

Caja Extremadura Renta Fija PP - RF Euro Corto Plazo

Santander Inverplus RF PP - RF Euro